2026-07-05T09:37:08.677Z

「NISA貧乏」は広がっているのか。データで見る本当の変化

平均的な家計データでは、若い世代に「NISA貧乏」が広く起きているとは言いにくいです。ただし、家計が現金だけで守る時代から、預金と投資を組み合わせる時代へ移り始めたことは確かです。

NISA資産形成家計投資貯蓄から投資へ金融リテラシー

結論は、「NISA貧乏」は流行語ほど広がっていないが、家計の考え方は変わり始めています。

「NISA貧乏」とは、NISA（少額投資非課税制度）にお金を入れすぎて、毎日の生活が苦しくなる状態です。

元記事は、総務省「家計調査」を使って、この現象が若い世代に広く起きているかを調べています。

結論ははっきりしています。平均的な家計データで見る限り、「若者の多くがNISAで生活苦」とは言えません。出典: TBS CROSS DIG with Bloomberg https://newsdig.tbs.co.jp/articles/withbloomberg/2778343?display=1

ただし、見逃してはいけない変化があります。

投資をする人は増えています。NISA口座も増えています。家計全体でも、現金・預金だけでなく、投資信託や株式を持つ割合が上がっています。

つまり問題は、「NISAは危ないか」ではありません。

本当の問いは、こうです。

生活を守るお金と、将来に回すお金を、どう分けるか。

そもそもどういうこと？

結論は、NISAは「税金が軽くなる投資用の箱」であり、生活費の代わりではありません。

NISAでは、株式や投資信託で得た利益に税金がかかりません。

ふつうは投資の利益に約20%の税金がかかります。たとえば10万円もうかると、約2万円が税金です。NISAなら、この部分が非課税です。出典: 政府広報オンライン https://www.gov-online.go.jp/article/202401/entry-5555.html

2024年から新しいNISAになりました。

年間で最大360万円まで投資できます。生涯では1,800万円まで使えます。1,800万円は、毎月5万円ずつ積み立てても30年かかる額です。

この「枠の大きさ」が、少しやっかいです。

枠が大きいと、人は「使わないともったいない」と感じます。飲食店のクーポンを、必要がないのに使いたくなる感覚に近いです。

でもNISAの枠は、家計のノルマではありません。

flowchart LR
  A[給料が入る] --> B[生活費を払う]
  B --> C[急な出費に備える預金]
  C --> D[数年以内に使うお金]
  D --> E[NISAなど長期投資]
  E --> F[将来の資産]

大事なのは順番です。

家賃、食費、医療費、税金、近い将来の引っ越し費用。これらを削ってまで投資すると、生活がもろくなります。

金融庁も、資産形成の基本として「家計管理」と「ライフプランニング」を先に置いています。出典: 金融庁 NISA特設サイト https://www.fsa.go.jp/policy/nisa2/invest/

くわしく見てみよう

結論は、平均値では「生活を削って投資へ一直線」という姿は見えにくいです。

元記事が見た一つ目の数字は、平均消費性向です。

平均消費性向とは、使えるお金のうち、何割を消費に使ったかです。手取り30万円の人が生活に18万円使えば、60%です。

元記事によると、二人以上の勤労者世帯では、30歳未満の平均消費性向が2010年の73.2%から、2025年には58.3%へ下がりました。30代も68.2%から55.4%へ下がっています。

これだけを見ると、「若者が消費を削っている」と見えます。

でも、全体平均も74.0%から65.0%へ下がっています。若い世代だけの話ではありません。

物価高、将来不安、住宅費、子育て費用、老後不安。いろいろな理由が重なります。消費が減った分が、そのままNISAへ向かったとは言えません。

二つ目の数字は、有価証券（株式・債券・投資信託など）の割合です。

30歳未満では、金融資産に占める有価証券の割合が、2013年の5.8%から2025年には28.6%へ上がりました。30代も6.4%から27.4%へ上がっています。

これは大きな変化です。

ただし、ここにも注意点があります。

有価証券の割合は、新しく買った分だけでなく、株価が上がった分でも増えます。持っている投資信託の値段が上がれば、何も買い足さなくても割合は増えます。

三つ目の数字が、いちばん冷静です。

貯蓄に占める有価証券純購入の割合です。純購入とは、買った額から売った額を引いたものです。

元記事では、2013年から2025年にかけて、30歳未満は1.0%から1.4%へ、30代は0.9%から2.6%へ上がりました。

増えています。けれど、急増ではありません。

xychart-beta
  title "貯蓄に占める有価証券純購入の割合"
  x-axis ["30歳未満 2013", "30歳未満 2025", "30代 2013", "30代 2025"]
  y-axis "割合（%）" 0 --> 3
  bar [1.0, 1.4, 0.9, 2.6]

さらに、世帯主が34歳以下の二人以上世帯では、2025年も貯蓄の大部分は預貯金純増でした。元記事では80.9%です。

つまり、若い家計の中心はまだ預金です。

NISAは広がっています。けれど、家計全体が投資に全振りしているわけではありません。

くらべてみよう

結論は、日本全体では投資が増えているが、現金・預金もまだ圧倒的に大きいです。

日本証券業協会の資料によると、全金融機関のNISA口座数は2025年12月末で約2,826万口座です。新NISA開始前の2023年12月末は約2,125万口座でした。約701万口座増えています。出典: 日本証券業協会 https://www.jsda.or.jp/shiryoshitsu/toukei/files/nisajoukyou/new_nisaall3.pdf

買付額も大きく増えました。全金融機関のNISA累計買付額は、2025年12月末までに約71.4兆円です。

71.4兆円は、1人100万円を7,140万人に配れる規模です。日本の人口の半分を大きく超えます。

一方で、日銀の資金循環統計を見ると、家計の金融資産は2026年3月末で2,386兆円です。そのうち現金・預金は1,126兆円、構成比47.2%です。出典: 日本銀行「2026年第1四半期の資金循環」 https://www.boj.or.jp/statistics/sj/sjexp.pdf

1,126兆円は、NISA累計買付額71.4兆円の約16倍です。

見る数字	最新の確認値	何がわかるか
NISA口座数	約2,826万口座	投資の入口は広がった
NISA累計買付額	約71.4兆円	制度利用はかなり進んだ
家計の金融資産	2,386兆円	日本の家計全体は巨大
うち現金・預金	1,126兆円	まだ半分近くは現金・預金
投資信託	165兆円	伸びているが主役ではない
株式等	398兆円	株高の影響も大きい

pie title 2026年3月末 家計金融資産のざっくり構成
  "現金・預金" : 47.2
  "投資信託" : 6.9
  "株式等" : 16.7
  "保険・年金など" : 24.5
  "その他" : 4.7

この図から見えるのは、「貯蓄から投資へ」は始まったが、終わったわけではないということです。

また、平均値には弱点があります。

平均は、全体の姿を見るには便利です。けれど、一部の人の苦しさは隠れます。

たとえば、10人のうち9人が無理なく積み立て、1人が生活費を削って月10万円を投資していても、平均では見えにくくなります。

だから、「NISA貧乏が広く起きている」とは言えません。同時に、「NISA貧乏は存在しない」とも言い切れません。

個人ごとの困窮者数は、今回確認した公開データからは確認できません。

わたしの見方

結論は、「NISA貧乏」という言葉は少し雑ですが、家計の危険信号としては役に立ちます。

私は、この話を「投資のしすぎ問題」だけで見ると、少し外すと思います。

本質は、現代の家計が三つの不安を同時に抱えていることです。

一つ目は、物価の不安です。預金の額が同じでも、物の値段が上がれば買える量は減ります。

二つ目は、老後の不安です。年金だけで足りるのか、多くの人が確信を持てません。

三つ目は、乗り遅れの不安です。SNSでは「月いくら積み立てた」「NISA枠を最短で埋める」といった話が目立ちます。

この三つが重なると、投資は冷静な資産形成ではなく、焦りの行動になります。

ここが危ない点です。

NISAは、早く満額にする競争ではありません。生活を長く安定させるための道具です。

政府広報や金融庁の説明でも、NISAは家計の安定的な資産形成を支える制度です。生活費を削って枠を埋める制度ではありません。出典: 政府広報オンライン https://www.gov-online.go.jp/article/202401/entry-5555.html

反対に、投資をまったくしないことにもリスクがあります。

日銀の統計では、家計金融資産の約半分が現金・預金です。預金はすぐ使える安心があります。けれど、物価が上がる時代には、お金の力が少しずつ弱くなります。

だから答えは、「投資するか、しないか」ではありません。

答えは、「生活を守る預金」と「長く育てる投資」を分けることです。

mindmap
  root((家計の優先順位))
    生活を守る
      家賃
      食費
      医療費
      税金
    近い予定に備える
      引っ越し
      結婚
      出産
      学び直し
    将来へ回す
      NISA
      iDeCo
      長期の投資信託

関連して見ておきたい動画もあります。

だから何をすればいい？

結論は、NISAの金額を決める前に、家計の「逃げ道」を作ることです。

まず、生活防衛資金を持ちます。

生活防衛資金とは、急な病気、退職、家電の故障などに備えるお金です。会社員なら生活費の3か月から6か月分が一つの目安です。自営業や収入が不安定な人は、もう少し厚めが安心です。

次に、3年以内に使うお金は投資に回しすぎないことです。

旅行、引っ越し、車、結婚、出産、学び直し。使う時期が近いお金は、値下がりの時に売らされると困ります。

その上で、NISAの積立額を決めます。

おすすめは、次の順番です。

毎月の手取りを確認する。
固定費と生活費を引く。
急な出費用の預金を先に確保する。
3年以内に使う予定のお金を分ける。
残ったお金から、無理のないNISA額を決める。

積立額は、途中で変えてかまいません。

むしろ、変えられることが強みです。

昇給したら増やす。転職中は減らす。子どもが生まれたら止める。ボーナスが出たら少し足す。

投資で大事なのは、満額より継続です。

最後に、次の三つに当てはまるなら、NISA額を下げた方がよいです。

危険信号	起きていること	見直し方
クレカ残高が増える	投資の裏で借金が増えている	積立を止めて返済を優先
生活費口座が毎月ギリギリ	予備費が足りない	積立額を半分にする
近い予定のお金まで投資	下落時に困る	3年以内の資金は預金へ

NISAは、人生を細くするための制度ではありません。

今の暮らしを守りながら、将来の選択肢を増やすための制度です。

「NISA貧乏」という言葉に振り回される必要はありません。けれど、その言葉をきっかけに、自分の家計の順番を点検する価値はあります。